Key Takeaways
Americold Realty Trust (NYSE: COLD) va a vender una participación mayoritaria en 12 de sus instalaciones a la firma de capital privado EQT en una empresa conjunta de 1.300 millones de dólares diseñada para reducir la deuda y crear una nueva plataforma para el crecimiento futuro en el sector del almacenamiento en frío.
"Esta empresa conjunta es un paso estratégico importante para Americold, que fortalece significativamente nuestro balance", dijo Rob Chambers, CEO de Americold, en un comunicado. La asociación alinea a la empresa con un socio sólido que reconoce las oportunidades de crecimiento en el negocio, añadió.
El acuerdo otorga un valor total de más de 1.300 millones de dólares a las 12 instalaciones de almacenamiento en frío con sede en EE. UU., que suman aproximadamente 124 millones de pies cúbicos de capacidad. EQT adquirirá una participación del 70%, mientras que Americold recibirá aproximadamente 1.100 millones de dólares en ingresos netos en efectivo y conservará una participación accionaria del 30%. No se reveló la tasa de capitalización de la transacción.
Se espera que la transacción se cierre en el tercer trimestre de 2026, sujeta a las aprobaciones regulatorias, lo que permitirá a Americold desapalancar su balance al tiempo que crea un nuevo vehículo con un socio bien capitalizado para buscar el crecimiento. Americold actuará como administrador diario de las propiedades, garantizando la continuidad operativa.
Los 1.100 millones de dólares en ingresos netos esperados están destinados a pagar la deuda pendiente, una medida que proporciona al fideicomiso de inversión inmobiliaria una flexibilidad financiera significativa. Esta infusión de capital proviene de una fuente no dilutiva, lo que permite a la empresa fortalecer su posición financiera sin emitir nuevas acciones.
Se espera que la propia empresa conjunta sea uno de los mayores operadores de almacenamiento en frío de América del Norte. Más allá de las 12 instalaciones iniciales, ambas compañías tienen la intención de utilizar la plataforma para futuros desarrollos, aprovechando la experiencia en la industria de Americold y la experiencia de EQT en la escala de activos de infraestructura.
"Esta asociación refleja la convicción de EQT en la infraestructura de la cadena de frío como un sector esencial y resiliente con fundamentos sólidos a largo plazo", dijo Benjamin Bygott-Webb, socio de EQT.
Americold, líder mundial en logística de temperatura controlada, opera más de 220 instalaciones. EQT es una organización de inversión global con 269.000 millones de euros en activos totales bajo gestión al 31 de marzo de 2026.
Eastdil Secured LLC actuó como asesor financiero de Americold, mientras que J.P. Morgan Securities LLC y Morgan Stanley asesoraron a EQT.
Este artículo tiene fines informativos únicamente y no constituye asesoramiento de inversión.
