El Chongqing Rural Commercial Bank, el mayor prestamista rural de China que cotiza en bolsa por activos, trazó una ambiciosa hoja de ruta para superar los 2 billones de yuanes (276.000 millones de dólares) en activos, mientras capea la presión sobre la rentabilidad en todo el sector.
"Si no hay cambios importantes, mantendremos el modelo y la proporción actual de 'dividendo dos veces al año'", afirmó el presidente Liu Xiaojun en la conferencia de resultados anuales de 2025 del banco, la primera desde que asumió el mando. El banco ha mantenido un ratio de reparto superior al 30% desde 2020.
La orientación a futuro del banco se produce cuando su margen de interés neto (NIM) mostró signos de estabilización, contrayéndose solo 1 punto básico en 2025 hasta el 1,60%, una mejora notable frente al descenso de 11 puntos básicos del año anterior. La tasa de morosidad del prestamista cayó por quinto año consecutivo hasta el 1,08%, su nivel más bajo desde que salió a bolsa, mientras que su ratio de adecuación de capital básico Tier 1 se situó en un robusto 12,67%.
Lo que está en juego es la capacidad del banco para navegar por el estrechamiento de los márgenes de interés que ha afectado a los prestamistas chinos. La estrategia del Chongqing Rural Bank se basa en una transformación digital para aumentar la eficiencia, un giro para hacer crecer los ingresos basados en comisiones de la gestión de patrimonios y el aprovechamiento de su amplia red de más de 1.700 sucursales para impulsar la captación de clientes.
Impulso digital para aumentar la eficiencia
El banco está reestructurando sus operaciones tecnológicas para integrarlas mejor con las necesidades del negocio, un modelo descrito como permitir que la primera línea "solicite artillería" directamente. Este enfoque ágil ya ha dado resultados: una campaña de marketing en el primer trimestre generó más de 800 millones de yuanes en consumo a partir de 177 millones de yuanes de gastos, un apalancamiento de 4,64 veces. La campaña impulsó 21.200 millones de yuanes en consumo minorista total a través de 110.000 comercios.
En el lado corporativo, una nueva plataforma de tecnología financiera lanzada en junio de 2025 ha ayudado al banco a llegar a más de 37.000 nuevos clientes y extender 12.000 millones de yuanes en nuevos créditos en solo nueve meses mediante el mapeo de cadenas industriales para un marketing dirigido.
Combatiendo la presión de los márgenes
Para contrarrestar la compresión de márgenes en todo el sector, el banco aspira a convertir sus negocios de ingresos intermedios en un nuevo motor de crecimiento de beneficios en un plazo de dos a tres años. Esto implica una revisión estructural para establecer departamentos de gestión de patrimonios en la mayoría de las sucursales y aumentar el peso de los ingresos por comisiones y honorarios en las evaluaciones de desempeño.
La gestión de riesgos del banco también ha mejorado, con su ratio de cobertura de provisiones aumentando en 3,82 puntos porcentuales hasta el 367,26%. "Estamos promoviendo plenamente la construcción de una nueva generación de sistemas digitales de control de riesgos", dijo Liu, señalando el marcador de "tres bajadas y una subida" de un menor ratio de morosidad, menores ratios de préstamos en mención especial y vencidos, y un mayor ratio de cobertura de provisiones.
Capital y retorno al accionista
Al tiempo que se comprometía con su dividendo, Liu explicó que el banco necesita retener capital suficiente para apoyar el crecimiento de los préstamos, ya que su ratio préstamo-activo se sitúa actualmente por debajo del 50%. El plan de capital del banco para los próximos tres años priorizará la generación interna de capital, complementada por la posible emisión de instrumentos de capital Tier-2 y bonos perpetuos cuando las condiciones del mercado sean favorables.
Este artículo es solo para fines informativos y no constituye asesoramiento de inversión.
