Des allégations lient l'ancien PDG de BitForex, Garrett Jin, à un profit de 80 millions de dollars provenant du shorting de crypto lors d'un événement de cygne noir

Résumé Exécutif

Les données on-chain indiquent que Garrett Jin, ancien PDG de BitForex et directeur opérationnel chez Huobi, aurait sécurisé plus de 80 millions de dollars grâce à des positions courtes précisément chronométrées lors d'un récent événement de "cygne noir" du marché des cryptomonnaies, intensifiant l'examen minutieux de la manipulation du marché et des activités d'initiés.

L'Événement en Détail

Les enquêtes on-chain, notamment celles du chercheur crypto Eye, ont lié une entité de baleine substantielle sur Hyperliquid à Garrett Jin. Cette entité, identifiée par le nom ENS "ereignis.eth" (connecté à "garrettjin.eth"), aurait réalisé plus de 80 millions de dollars de profits en 24 heures en ouvrant plus de 1,1 milliard de dollars de positions courtes sur Bitcoin (BTC) et Ethereum (ETH) juste avant une importante chute du marché le 11 octobre. Cet événement a déclenché la plus grande liquidation en une seule journée de l'histoire de la crypto, s'élevant à 19,13 milliards de dollars à l'échelle mondiale, le BTC tombant brièvement en dessous de 102 000 dollars à 101 516 dollars et l'ETH chutant à 3 400 dollars.

Les activités on-chain clés attribuées à Jin incluent la rotation de plus de 35 000 BTC en ETH depuis août via les contrats spot et perpétuels de Hyperliquid, suivie de la mise en jeu de grandes quantités d'ETH. Le portefeuille de la baleine a également facilité un short BTC de 735 millions de dollars, avec des fonds traçables vers des adresses liées à BitForex et des dépôts Binance. Suite à la publication de ces allégations, Jin aurait modifié ses paramètres de confidentialité sur les réseaux sociaux et supprimé les mentions de XHash.com de ses profils, des actions interprétées par les enquêteurs comme une tentative de dissimuler des informations.

L'historique professionnel de Jin comprend la fonction de PDG de BitForex de 2017 à 2020. BitForex a ensuite fait face à des accusations de falsification des volumes de trading, a été signalé par l'Agence japonaise des services financiers, et a finalement fermé en 2024 après un piratage de 57 millions de dollars, des retraits gelés et la détention de son équipe en Chine. La SFC de Hong Kong a également émis un avertissement pour fraude présumée. Après BitForex, Jin a fondé des entreprises telles que WaveLabs VC (2020), TanglePay (2021), IotaBee (2022) et GroupFi (2023), dont la plupart sont désormais inactives. En 2024, il a lancé XHash.com, une plateforme institutionnelle de staking d'Ethereum, que les enquêteurs allèguent avoir pu être utilisée pour intégrer des fonds douteux.

Implications sur le Marché

Ces allégations ont des implications importantes pour l'écosystème Web3 au sens large et le sentiment des investisseurs. La manipulation présumée par une personnalité ayant des antécédents d'implication avec un échange défunt accusé de fraude souligne les risques persistants sur le marché des cryptomonnaies. Cela devrait conduire à un examen accru des mouvements des grandes "baleines" et des activités de trading, en particulier autour des événements de marché volatils. L'incident intensifie les préoccupations concernant les délits d'initiés potentiels et l'intégrité des plateformes centralisées, incitant à des appels pour des cadres réglementaires et une application plus robustes afin de prévenir des occurrences similaires.

La forte volatilité du marché suite à de tels événements peut éroder la confiance des investisseurs, en particulier lorsqu'elle est liée à des individus précédemment associés à des activités frauduleuses. Cette situation renforce le débat en cours sur la nécessité d'une plus grande transparence et responsabilité de la part des entités influentes dans l'espace des cryptomonnaies. La communauté et les régulateurs pourraient exiger des audits "Preuve de Réserves" plus vérifiables et des divulgations opérationnelles plus claires de la part des échanges et des protocoles de finance décentralisée (DeFi) afin d'atténuer ces risques.

Commentaires d'Experts

Changpeng Zhao (CZ), fondateur de Binance, a commenté la situation en cours, demandant une vérification croisée des allégations formulées contre Jin. Cela souligne la reconnaissance par l'industrie de la gravité de telles allégations et la nécessité d'une enquête approfondie. Les analystes on-chain, comme Eye, soulignent le rôle critique des enquêtes on-chain pour découvrir les abus potentiels du marché et relier des activités apparemment disparates à des individus spécifiques.

Contexte Plus Large

Les actions présumées de Garrett Jin résonnent avec des incidents passés qui ont ébranlé la confiance des investisseurs dans le marché des cryptomonnaies. L'effondrement de FTX en 2022, caractérisé par des transactions opaques et des pertes financières importantes, sert de rappel brutal des conséquences d'une centralisation incontrôlée et de manœuvres financières cachées. De tels événements entraînent constamment une instabilité du marché et une réévaluation de l'intégrité de l'industrie, renforçant le paradoxe entre les idéaux décentralisés de la crypto et les réalités opaques de certains acteurs majeurs.

Le caractère récurrent de ces controverses, du piratage de Mt. Gox aux préoccupations concernant les réserves de stablecoins, démontre qu'un manque de transparence engendre souvent la peur et déclenche des ventes massives. Pour que l'industrie crypto mûrisse et attire les capitaux grand public et institutionnels, il est essentiel de s'attaquer à cette économie souterraine et d'établir une transparence vérifiable, une gouvernance solide et une véritable décentralisation.