テザー、7200万USDTを凍結 — ザックXBTが資金洗浄ルートをモネロまで追跡

テザーはトロンネットワーク上で7203万USDTを凍結した。ブロックチェーン調査企業ザックXBTが1億2020万ドルの不審な資金フローを追跡した結果、資金がモネロ（XMR）、中央集権型取引所への入金、クロスチェーンブリッジに流入していたことが判明した。

「このアドレスは6月11日に1億2020万USDTを受け取り、複数のルートに資金を分割し始めた。その後テザーが関連アドレスをブラックリストに登録した」とザックXBTは述べている。この発言はUSDT禁止リスト監視ツールにも転載された。

報告によれば、凍結前に約4800万ドルが移動した。資金はKuCoinの入金アドレス、インスタント取引所、そしてNear Intentsを介したクロスチェーンブリッジに送られ、一部はモネロに変換された。オンチェーン調査報告によると、この買い圧力によりXMRは約330ドルから420〜438ドルのレンジまで押し上げられた。

この事例は、ステーブルコイン発行体による管理手段の構造的な限界を浮き彫りにしている。アドレス単位での凍結権限は、資金がブラックリスト可能なトークン内に留まっている場合にのみ機能する。資金がプライバシーコイン、取引所への入金、またはブリッジされた資産に移ると、対応手段は直接的なトークン管理から、取引所との連携やオフチェーン調査へと移行する。

資金洗浄ルート

公開されている取引の足跡は、6月11日に1億2020万USDTを受け取ったトロンアドレスから始まる。その後、オペレーターは1200万ドル以上をKuCoinの入金アドレスに送金し、約800万ドルをインスタント取引所に送金し、800万ドル以上をNear Intentsを通じてトロンからビットコインおよびイーサリアムにブリッジし、さらに市場を動かす規模のモネロ注文を発注した。

CryptoSlateの市場データによると、6月12日のXMRの24時間取引高は約3億1900万ドルだった。凍結前に移動した約4800万ドルは、この日次取引高の約15％に相当する。ただし、資金が複数のルートに分割されていたため、この比較は正確な執行マップではない。

このウォレットに特定のハッキングが公に関連付けられたわけではなく、1億2020万USDTの元の出所も未だに解明されていない。調査関係者によれば、この資金フローは既知のエクスプロイトや制裁対象者への確定した帰属ではなく、疑わしい資金洗浄パターンとして扱うべきである。

テザーがまだ止められるもの

USDTは、中央集権型企業が複数のブロックチェーン（トロンを含む）にわたって発行するドル連動型ステーブルコインである。ステーブルコイン発行体は特定のトークンアドレスをブラックリスト化し、そのアドレスにあるトークンの移転を阻止することができる。別の3億4400万ドルの凍結に関する4月の声明で、テザーはウォレットが制裁回避または犯罪ネットワークに関連する場合に資産を制限できると述べており、65カ国340以上の法執行機関と協力している。

今回の凍結は、依然として管理可能なUSDTレイヤー内にあった部分を捕捉したようだ。先に移動した約4800万ドルの方が困難な部分であり、その回収は取引所へのコンプライアンス要請、クロスチェーン追跡、そしてモネロへの変換後も残る追跡可能性に依存する。

モネロの設計は、RingCT、ステルスアドレス、リング署名を用いてオンチェーン上の送信者、受信者、取引金額データを隠蔽するため、変換後の公開追跡ははるかに困難になる。XMRの価格への影響は、すでにステーブルコイン発行体の管理層を離れた資金が存在することを示している。

次の注目すべきシグナルは実務的なものだ。テザーが具体的な凍結を確認するか、ブラックリスト登録の根拠を説明する可能性がある。取引所やスワップサービスが下流の入金を特定する可能性もある。XMRの流動性が、変換圧力が吸収されたかどうかを示すだろう。

本記事は情報提供のみを目的としており、投資助言を構成するものではない。