WTI ham petrolü, düşüş momentumu güçlenirken 93 doların altındaki kırılımı genişletiyor

WTI ham petrolü, Pazartesi seansı sırasında düşüş yönlü kırılımını genişleterek simetrik bir üçgen konsolidasyon formasyonunun ve 50 günlük hareketli ortalamanın altına düştü ve varil başına 92,51 dolarda destek buldu. Bu düşüş, önceki yükselişin %88,6 Fibonacci düzeltmesini tamamlarken, günlük kapanışın yükseliş trend çizgisinin altında gerçekleşmesi yapısal değişimi teyit etti. Ardından Salı günü yaşanan sıçrama, 97,85 dolar tepe ve 93,45 dolar dip ile bir iç gün oluşturdu ancak bu hareket kırılan trend çizgisini geri kazanmayı başaramadı.

"Hem trend çizgisinin hem de 50 günlük hareketli ortalamanın tek bir seansta kırılması, yakın vadeli yönü kesin bir şekilde aşağı çeviren teknik açıdan önemli bir olaydır," dedi CMT sertifika sahibi ve bir hedge fonunda ticaret stratejisi başkanı olan Bruce Powers. "Salı günkü sıçrama, trend çizgisinin direnç olarak yeniden testi şeklinde görülebilir ve bu da bir sonraki aşağı yönlü ayağı hazırlıyor."

99,73 dolar civarında eski yükseliş trend çizgisiyle birleşen 50 günlük hareketli ortalama, destekten kilit dinamik dirence dönüştü. Günlük grafikteki düşen kanal, düşüş görünümünü daha da güçlendirirken, üst sınıra en son 109,74 dolarda yapılan dokunuş daha düşük bir tepe oluşturdu. Kanal analizi, alt sınırın uygulanabilir bir hedef haline geldiğini gösteriyor ve bu hedef, yükselen 100 günlük hareketli ortalama olan 83,83 dolar civarıyla örtüşüyor — bu seviye, yükseliş momentumunun Mart başında hızlanmasından bu yana destek olarak test edilmemişti.

Bu kırılım, ham petrolün kendi grafiğinin ötesinde de etkiler taşıyor. Petrol fiyatlarındaki sürekli bir düşüş, manşet enflasyon rakamlarını aşağı çekerek potansiyel olarak Fed'e bu yılın ilerleyen dönemlerinde politikayı gevşetmesi için daha fazla alan sağlayabilir. Ayrıca, özellikle sanayi faaliyetlerinin yavaşlama belirtileri gösterdiği Çin'den gelen küresel talep beklentilerinin zayıfladığına da işaret edebilir. Arz tarafında ise, olası bir ABD-İran ateşkes anlaşmasına ilişkin bir haber, halihazırda iyi tedarik edilmiş bir piyasaya giren İran ham petrol ihracatının artma ihtimalini gündeme getirerek düşüş baskısını artırdı.

Odaktaki Kilit Destek Seviyeleri

Bir sonraki büyük destek seviyesi 90,05 dolardaki yüksek dip seviyesinde bulunuyor ve bunun altına bir kırılım, 2024 başından bu yana geçerli olan daha geniş yükseliş yapısının tersine döndüğüne işaret edecek. Bunun altında, %78,6 Fibonacci düzeltmesi olan 88,57 dolar potansiyel bir durma noktası sunarken, 83,83 dolar civarındaki 100 günlük hareketli ortalama daha büyük teknik öneme sahip. Bu seviye, ham petrolün 81,94 dolarlık düşük diple en son yükseliş ayağına başladığı Mart ayından bu yana destek olarak yaklaşılmamıştı.

Daha Derin Bir Geri Çekilmenin Piyasalar İçin Anlamı

100 günlük hareketli ortalamaya bir düşüş, Pazartesi kapanışından kabaca %12'lik bir düşüş anlamına gelir ve bu hareket enerji hisse senetleri, sektöre bağlı yüksek getirili krediler ve enflasyon başabaş noktaları üzerinde dalgalanma etkisi yaratacaktır. Yüksek ham petrol fiyatlarından yararlanan enerji sektörü ETF'leri rüzgara karşı durmak zorunda kalırken, havayolları ve diğer yakıta duyarlı endüstriler marj rahatlaması görebilir. Yön için bir sonraki katalizör, talep belirsizliği devam ederken arz artışlarının hızlanıp hızlanmadığını gösterecek olan haftalık EIA stok verilerinden gelecek.

Bu makale yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi niteliği taşımamaktadır.