Nền tảng cho vay Bitcoin Lava huy động 17,5 triệu đô la, công bố sản phẩm APY 7,5%

Tóm tắt điều hành

Lava, một nền tảng cho vay Bitcoin không giám sát, gần đây đã huy động thêm 17,5 triệu đô la trong một vòng tài trợ mở rộng. Đồng thời, công ty đã giới thiệu một sản phẩm lợi suất đô la mới, cung cấp APY lên tới 7,5% cho những người cho vay đóng góp vào các khoản vay được hỗ trợ bằng Bitcoin. Sự phát triển này nhấn mạnh sự quan tâm bền vững của nhà đầu tư vào các mô hình cho vay tiền điện tử chuyên biệt ưu tiên bảo mật và kiểm soát tài sản của người dùng.

Chi tiết sự kiện

Lava đã hoàn thành vòng tài trợ mở rộng Series A trị giá 17,5 triệu đô la. Khoản tài trợ này bao gồm sự tham gia của các nhà đầu tư thiên thần, đáng chú ý là các cựu giám đốc điều hành từ các công ty như Visa và Block. Khoản đầu tư vốn mới nhất này tiếp nối vòng Series A trị giá 10 triệu đô la đã được báo cáo trước đây, diễn ra vào tháng 12 năm 2024 và được đồng dẫn đầu bởi Founders Fund và Khosla Ventures. Tổng số tiền tài trợ được biết đến của Lava hiện lên tới 27,5 triệu đô la.

Cùng với việc huy động vốn, Lava đã ra mắt một sản phẩm lợi suất mới được thiết kế để thu hút các nhà cung cấp thanh khoản. Sản phẩm này cung cấp cho người cho vay APY lên tới 7,5% trên số vốn họ cung cấp, sau đó được sử dụng để tạo điều kiện cho các khoản vay bằng đô la được thế chấp bằng Bitcoin.

Cơ chế tài chính & Chiến lược

Mô hình hoạt động của Lava tập trung vào việc cung cấp các khoản vay không giám sát, cho phép người dùng vay đô la, được giải ngân dưới dạng stablecoin, dựa trên số Bitcoin họ nắm giữ mà không cần chuyển quyền giám sát tài sản. Một yếu tố khác biệt chính của nền tảng là sự nhấn mạnh vào các đảm bảo mã hóa cho sự an toàn của tài sản thế chấp. Điều này đạt được thông qua việc sử dụng Hợp đồng nhật ký rời rạc (DLCs) và hợp đồng thông minh Bitcoin được xác minh chính thức, được thiết kế để ngăn chặn rủi ro tái thế chấp đã ảnh hưởng đến các nền tảng cho vay giám sát trước đây.

Đối với người đi vay, lãi suất trên nền tảng thường dao động từ 5% đến 11%, đáp ứng các khoản vay từ 100 đô la đến hàng trăm triệu đô la. Nền tảng này cũng có tính năng hoán đổi stablecoin miễn phí. Trọng tâm chiến lược của Lava vào các khoản vay chỉ được hỗ trợ bằng Bitcoin nhằm mục đích tăng cường bảo mật và rõ ràng, khác biệt so với các mô hình liên quan đến các nhóm tài sản thế chấp đa tài sản. Nguyên tắc hướng dẫn của công ty, "Tiết kiệm bằng Bitcoin, chi tiêu bằng đô la," minh họa mục tiêu của họ là cung cấp thanh khoản cho những người nắm giữ Bitcoin mà không cần phải bán tài sản kỹ thuật số của họ.

Hàm ý thị trường

Vòng tài trợ thành công và việc giới thiệu một sản phẩm lợi suất cạnh tranh cho người cho vay báo hiệu sự quan tâm tiếp tục và có lẽ đang trưởng thành của nhà đầu tư đối với các giải pháp cho vay Bitcoin an toàn, chuyên biệt trong lĩnh vực tài chính phi tập trung (DeFi). Sản phẩm APY 7,5% của Lava được định vị để tăng cường cạnh tranh trong thị trường lợi suất stablecoin, đặc biệt đối với các cơ hội được tạo ra dựa trên tài sản thế chấp Bitcoin.

Khuôn khổ không giám sát và minh bạch của nền tảng được thiết kế để thu hút cả những người tham gia tổ chức và các nhà đầu tư bán lẻ ưu tiên các cơ chế bảo mật mạnh mẽ trong cho vay tiền điện tử. Bằng cách nhấn mạnh các đảm bảo mã hóa và việc không có tái thế chấp, Lava nhằm mục đích thiết lập các tiêu chuẩn mới về niềm tin và bảo mật trong hệ sinh thái cho vay Web3 rộng lớn hơn. Sự sẵn có của thanh khoản an toàn và dễ tiếp cận dựa trên Bitcoin cũng có thể tăng cường tiện ích của Bitcoin như một tài sản thế chấp, tiếp tục tích hợp nó vào các dịch vụ tài chính đã được thiết lập.

Bối cảnh rộng hơn

Ngành công nghiệp cho vay tiền điện tử đã phải trải qua sự giám sát đáng kể sau sự phá sản của một số nền tảng giám sát. Mô hình không giám sát của Lava trực tiếp giải quyết những lo ngại này bằng cách loại bỏ rủi ro giám sát của bên thứ ba, phù hợp với xu hướng rộng lớn hơn của ngành hướng tới tự giám sát và kiểm soát người dùng nâng cao. Sự phát triển này góp phần vào sự tăng trưởng của các dịch vụ tài chính "nguyên bản Bitcoin" tận dụng bảo mật vốn có và các thuộc tính phi tập trung của Bitcoin.

Mặc dù không trực tiếp điều chỉnh sản phẩm lợi suất cụ thể của Lava, nhưng bối cảnh pháp lý đang phát triển, được minh họa bằng các luật như Đạo luật GENIUS ở Hoa Kỳ, cho thấy sự tập trung ngày càng tăng của chính phủ vào các khuôn khổ stablecoin. Đạo luật GENIUS, thiết lập một khuôn khổ pháp lý cho các stablecoin thanh toán và cấm các nhà phát hành stablecoin cung cấp lãi suất cho những người nắm giữ stablecoin, làm nổi bật một môi trường năng động. Tuy nhiên, sản phẩm lợi suất của Lava được cung cấp cho những người cho vay để cung cấp vốn cho các khoản vay được hỗ trợ bằng Bitcoin, chứ không phải trực tiếp trên chính số stablecoin nắm giữ, phân biệt cơ chế hoạt động của nó trong bối cảnh pháp lý này.