Corning giảm 14% khi chốt lời và giao dịch nội gián kích hoạt đợt bán tháo

Corning Inc. đã giảm 14,06% xuống còn 221,38 USD vào thứ Tư, mức giảm mạnh nhất trong một phiên giao dịch trong lịch sử gần đây, khi hoạt động chốt lời và giao dịch bán tháo mạnh từ nội gián gây ra một đợt bán tháo thiết bị công nghệ trên diện rộng. Sự sụt giảm này đã xóa sổ khoảng 27 tỷ USD giá trị thị trường của nhà sản xuất thủy tinh và gốm sứ đặc biệt, vốn là một trong những cổ phiếu hoạt động tốt nhất trong ngành trong năm nay sau khi được đưa vào các chỉ số FTSE Russell chính.

Các hồ sơ gửi lên SEC từ giữa đến cuối tháng 6 cho thấy Giám đốc điều hành Wendell Weeks và nhiều phó chủ tịch cấp cao đã tập thể thanh lý hơn 160.000 cổ phiếu trị giá hơn 30,7 triệu USD gần mức đỉnh lịch sử của cổ phiếu, mà không có giao dịch mua bù trừ nào, theo các tiết lộ trên Mẫu 4. Trong ba tháng qua, tổng cộng 12 giao dịch bán từ nội gián trị giá khoảng 54,1 triệu USD đã được ghi nhận mà không có bất kỳ giao dịch mua nào từ nội gián — một mô hình đã làm lung lay niềm tin của các nhà đầu tư tổ chức. Việc không có giao dịch mua cho thấy ban lãnh đạo công ty coi định giá cổ phiếu đã tách rời khỏi các yếu tố cơ bản ngắn hạn.

Ngành Thiết bị Công nghệ đã giảm 4,13% vào thứ Tư, với Corning dẫn đầu đà giảm. Micron Technology Inc. giảm 9,47%, SanDisk Corp. trượt 11,29%, và Nvidia Corp. giảm nhẹ 0,93%, khi đà bán lan rộng sang các mã cổ phiếu bán dẫn và phần cứng. Khối lượng giao dịch cổ phiếu Corning tăng vọt trên mức trung bình 20 ngày khi các nhà đầu tư tổ chức thanh lý vị thế sau khi cổ phiếu được đưa vào các chỉ số FTSE Russell chính, vốn đã thúc đẩy hoạt động mua mang tính cơ học, theo chu kỳ lịch trong những tuần trước đó.

Tỷ lệ giá trên thu nhập (P/E) trượt của Corning đã vọt lên trên 105 lần, vượt xa mức trung bình lịch sử và trung vị ngành, khiến cổ phiếu cực kỳ dễ bị tổn thương trước một đợt điều chỉnh mạnh. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) ở mức 69,09 trước khi đảo chiều, cho thấy cổ phiếu đã bước vào vùng quá mua, trong khi chỉ số Williams %R ở mức 15,557 xác nhận tình trạng mở rộng quá mức. Đợt bán tháo càng trở nên trầm trọng hơn do sự gia tăng hoạt động quyền chọn bearish, với các nhà giao dịch mua các hợp đồng quyền chọn bán hàng tuần đặt cược vào một đợt điều chỉnh, theo dữ liệu thị trường.

Những lo ngại về yếu tố cơ bản tiềm ẩn cũng gây áp lực lên tâm lý thị trường. Hướng dẫn doanh thu quý II của công ty thấp hơn kỳ vọng của Phố Wall, trong khi một đợt ngừng hoạt động bảo trì tốn kém tại cơ sở sản xuất tấm wafer năng lượng mặt trời dự kiến sẽ phát sinh thêm 30 triệu USD chi phí. Bất chấp những khó khăn ngắn hạn, sự lạc quan dài hạn vẫn gắn liền với các quan hệ đối tác về sợi quang tốc độ cao của Corning liên quan đến việc xây dựng cơ sở hạ tầng trí tuệ nhân tạo, vốn đã thúc đẩy nhu cầu đối với các sản phẩm viễn thông của công ty.

Công ty, chuyên cung cấp kính bảo vệ cho điện thoại thông minh, sợi quang cho mạng viễn thông và kính hiển thị cho tivi, đã tạo ra doanh thu hàng năm 15,63 tỷ USD với lợi nhuận ròng 1,60 tỷ USD. Vốn hóa thị trường của công ty ở mức khoảng 190 tỷ USD trước khi giảm. Các nhà phân tích theo dõi cổ phiếu duy trì mục tiêu giá trung bình là 209,30 USD, với mức cao là 230 USD và mức thấp là 158,87 USD, ngụ ý khả năng giảm điểm tiếp theo từ mức hiện tại mặc dù có xếp hạng Mua đồng thuận.

Bài viết này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư.