Carpenter Technology Corporation mở rộng năng lực sản xuất với khoản đầu tư 354 triệu đô la

Carpenter Technology cam kết đầu tư 354 triệu đô la để mở rộng nhà máy Hạt Limestone

Carpenter Technology Corporation (NYSE: CRS) đã công bố khoản đầu tư đáng kể 354,25 triệu đô la để mở rộng cơ sở sản xuất của mình tại Hạt Limestone, Alabama. Việc mở rộng cơ sở hiện có mang tính chiến lược này dự kiến sẽ tạo ra tối thiểu 62 việc làm mới trong vòng ba năm, được hỗ trợ bởi gói ưu đãi cạnh tranh từ tiểu bang Alabama và các khoản giảm thuế địa phương từ Hạt Limestone.

Đầu tư chiến lược để thúc đẩy sản xuất kim loại đặc biệt

Khoản chi phí vốn đáng kể này được thiết kế để tăng cường năng lực nóng chảy sơ cấp và thứ cấp của Carpenter Technology, trực tiếp giải quyết các nút thắt trong sản xuất vật liệu hàng không vũ trụ chuyên biệt và tăng cường khả năng nóng chảy có độ tinh khiết cao của hãng. Việc mở rộng phù hợp với trọng tâm chiến lược của công ty vào các ứng dụng có giá trị cao trong các lĩnh vực hàng không vũ trụ, quốc phòng và y tế, những lĩnh vực này đóng góp khoảng 60% đến 70% tổng doanh thu của công ty. Mục tiêu là chuyển sang các sản phẩm có biên lợi nhuận cao hơn và tận dụng các cơ hội tăng trưởng trong các ngành công nghiệp quan trọng này.

Tâm lý nhà đầu tư đối với Carpenter Technology đã phản ánh một quỹ đạo tích cực, với cổ phiếu CRS gần đây đạt mức cao nhất mọi thời đại là 283,87 USD. Công ty cũng đã thể hiện mức lợi nhuận một năm đáng kinh ngạc là 137,46%, giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần là 282,99 USD. Dữ liệu của InvestingPro cho thấy tình hình tài chính mạnh mẽ, được thể hiện bằng tỷ lệ thanh toán hiện hành ấn tượng là 3,75, cho thấy khả năng quản lý thanh khoản mạnh mẽ. Công ty duy trì điểm số sức khỏe tài chính tổng thể "TUYỆT VỜI" từ InvestingPro, với mục tiêu của các nhà phân tích kéo dài đến 375 USD, báo hiệu đà tăng trưởng tiếp tục.

Hiệu suất tài chính và quỹ đạo tăng trưởng

Carpenter Technology đã báo cáo thu nhập quý 3 tài chính năm 2025, với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 1,88 USD, vượt quá mức dự kiến là 1,73 USD. Tuy nhiên, doanh thu trong quý là 727 triệu USD, thấp hơn một chút so với mức dự kiến là 729,67 triệu USD. Mặc dù có sự khác biệt nhỏ về doanh thu này, công ty đã tăng hướng dẫn thu nhập hoạt động tài chính năm 2025 lên phạm vi 520 triệu USD đến 527 triệu USD.

Công ty đã đạt được mức thu nhập hoạt động điều chỉnh kỷ lục 525,4 triệu USD trong năm tài chính 2025, đánh dấu mức tăng 48% so với năm tài chính 2024. Carpenter Technology đặt mục tiêu gần như tăng gấp đôi thu nhập hoạt động vào năm tài chính 2027, nhắm mục tiêu 765 triệu USD đến 800 triệu USD thu nhập hoạt động điều chỉnh, đại diện cho tốc độ tăng trưởng kép hàng năm khoảng 25% trong hai năm. Tăng trưởng này dự kiến sẽ được thúc đẩy bởi việc tăng doanh số bán hàng và mở rộng biên lợi nhuận thông qua việc cải thiện năng suất, kết hợp sản phẩm và các hành động định giá chiến lược.

Tính đến cuối quý 4 năm tài chính 2025, công ty duy trì thanh khoản mạnh mẽ, với tổng thanh khoản là 664,4 triệu USD, bao gồm 315,5 triệu USD tiền mặt. Công ty đã tạo ra 287,5 triệu USD dòng tiền tự do điều chỉnh trong năm tài chính 2025 và dự kiến sẽ tạo ra 240 triệu USD đến 280 triệu USD trong năm tài chính 2026. Ngoài ra, Carpenter Technology đã ủy quyền chương trình mua lại cổ phiếu trị giá 400 triệu USD vào tháng 7 năm 2024, với 77,8 triệu USD được mua lại từ đầu năm đến nay tính đến năm tài chính 2025.

Giá trị vốn hóa thị trường của công ty đã tăng lên 12,03 tỷ USD vào ngày 15 tháng 9 năm 2025, phản ánh mức tăng 67,48% trong vòng một năm. Mặc dù các tỷ lệ định giá như Giá trên Thu nhập (38,96), Giá trên Sổ sách (7,68) và Giá trên Doanh số (4,78) được ghi nhận là cao hơn mức trung bình của ngành, có khả năng cho thấy một định giá cao cấp, nhưng Tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu của công ty là 5,45% (cao hơn mức trung bình ngành 3,59%) và tăng trưởng doanh thu 6,15% (vượt trội so với mức trung bình ngành -6,9%) cho thấy hiệu suất mạnh mẽ và tiềm năng tăng trưởng. Hơn nữa, Carpenter Technology duy trì vị thế tài chính mạnh mẽ với tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu thấp hơn là 0,39 so với bốn đối thủ cạnh tranh hàng đầu của hãng.

Quan điểm của các nhà phân tích và vị thế cạnh tranh

Bình luận của các nhà phân tích phần lớn ủng hộ định hướng chiến lược của Carpenter Technology. Josh Sullivan từ Benchmark đã nâng mục tiêu giá cho Carpenter Technology lên 300 USD, duy trì xếp hạng Mua. Sullivan nhấn mạnh "vị thế mạnh mẽ của công ty trong lĩnh vực hợp kim hàng không vũ trụ và các khoản đầu tư chiến lược vào việc mở rộng năng lực." Ngược lại, KeyBanc duy trì xếp hạng Trọng số ngành, thừa nhận "nhu cầu mạnh mẽ đối với các thành phần động cơ phản lực và sự kết hợp mạnh mẽ giữa giá cả và sản phẩm" của công ty, nhưng bày tỏ sự thận trọng về "mức định giá và các thách thức tăng trưởng tiềm năng vào năm 2026."

Công ty tiếp tục tạo sự khác biệt thông qua chuyên môn về Khoa học Vật liệu và khả năng cung cấp các hợp kim đặc biệt hiệu suất cao. Điều này bao gồm các đột phá như hợp kim thép không gỉ Custom 465®, mang lại sức bền cao hơn 30% so với các lựa chọn thay thế thông thường, định vị Carpenter Technology để chiếm thị phần trong các thành phần máy bay nhẹ, tiết kiệm nhiên liệu.

Triển vọng và các cân nhắc trong tương lai

Việc mở rộng Hạt Limestone, cùng với các khoản đầu tư trước đây như cơ sở nóng chảy cảm ứng chân không Athens trị giá 400 triệu USD, nhấn mạnh sự tự tin của Carpenter Technology vào triển vọng mạnh mẽ, kéo dài nhiều năm đối với các thị trường hàng không vũ trụ, quốc phòng và y tế. Các lĩnh vực này tiếp tục thúc đẩy nhu cầu bền vững đối với các hợp kim hiệu suất cao, được thúc đẩy bởi ngân sách quốc phòng toàn cầu và sự phát triển của các động cơ phản lực thế hệ tiếp theo.

Các nhà đầu tư sẽ theo dõi chặt chẽ việc tích hợp thành công năng lực mới và khả năng của công ty để đạt được các mục tiêu tài chính đầy tham vọng của mình. Với kết quả thu nhập dự kiến trong những tuần tới, thị trường sẽ tìm kiếm sự xác nhận thêm về việc thực hiện chiến lược của Carpenter Technology và khả năng duy trì quỹ đạo tăng trưởng của mình trong bối cảnh thị trường kim loại đặc biệt cạnh tranh.