Các hành động của doanh nghiệp và sự lạc quan của thị trường rộng lớn thúc đẩy tăng trưởng cổ phiếu giữa ngày

Các hành động của doanh nghiệp thúc đẩy cổ phiếu cá nhân

Thị trường chứng khoán Hoa Kỳ đã ghi nhận mức tăng vào cuối buổi sáng ngày 8 tháng 10 năm 2025, được thúc đẩy bởi các diễn biến doanh nghiệp riêng biệt đã kích thích sự biến động đáng kể của từng cổ phiếu. Nhà cung cấp dịch vụ truyền dữ liệu đám mây Confluent (CFLT) đã chứng kiến cổ phiếu của mình tăng 8,83% sau khi có báo cáo công ty đang khám phá một vụ bán tiềm năng. Đồng thời, TopBuild (BLD), một công ty dịch vụ và lắp đặt xây dựng, đã trải qua mức tăng 7,62% trong giá cổ phiếu sau khi công bố việc mua lại Specialty Products and Insulation (SPI) với giá 1 tỷ đô la.

Đánh giá chiến lược của Confluent trong bối cảnh nhu cầu AI

Cổ phiếu Confluent (CFLT) đã tăng gần 15% trong giao dịch trước giờ mở cửa và duy trì xu hướng tăng sau tin tức công ty đang khám phá một vụ bán tiềm năng. Sự quan tâm này đến từ cả các công ty cổ phần tư nhân và công ty công nghệ, như nhà phân tích Mark Cash của Raymond James đã lưu ý. Confluent, một nhân tố chủ chốt trong lĩnh vực nền tảng truyền dữ liệu, được coi là mục tiêu mua lại hấp dẫn do sự nén của các bội số định giá và tầm quan trọng chiến lược của nó trong bối cảnh dữ liệu và trí tuệ nhân tạo (AI) đang mở rộng nhanh chóng. Các nhà phân tích dự đoán một khoản phí bảo hiểm mua lại có khả năng vượt quá 30%, được củng cố bởi công nghệ mạnh mẽ và quỹ đạo tăng trưởng đầy hứa hẹn của Confluent.

Về mặt tài chính, Confluent thể hiện một định giá cao cấp với tỷ lệ Giá trên Doanh số (P/S) là 7,26 và tỷ lệ Giá trên Sổ sách (P/B) là 7,49. Mặc dù công ty đạt tốc độ tăng trưởng doanh thu 3 năm là 13,3%, nhưng khả năng sinh lời vẫn là một thách thức, được phản ánh qua Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là -0,94. Mặc dù biên lợi nhuận gộp lành mạnh 74,22%, nhưng biên lợi nhuận hoạt động và biên lợi nhuận ròng lần lượt là -37,29% và -29,28%. Việc khám phá bán hàng nhấn mạnh nhu cầu ngày càng tăng đối với cơ sở hạ tầng dữ liệu tiên tiến, đặc biệt khi các công ty cạnh tranh giành lấy các công nghệ quan trọng để cung cấp năng lượng cho các ứng dụng AI tạo sinh.

TopBuild củng cố vị thế thị trường bằng việc mua lại chiến lược

Cổ phiếu TopBuild (BLD) đã tăng sau khi hoàn tất việc mua lại Specialty Products and Insulation (SPI) với giá 1 tỷ đô la trong một giao dịch hoàn toàn bằng tiền mặt. Động thái chiến lược này được kỳ vọng sẽ củng cố vị thế của TopBuild trong lĩnh vực phân phối chuyên biệt và mở rộng dấu ấn của công ty trong các thị trường thương mại và công nghiệp. SPI, nhà phân phối các giải pháp cách nhiệt cơ khí, đã tạo ra khoảng 700 triệu đô la doanh thu và 75 triệu đô la EBITDA trong mười hai tháng tính đến ngày 30 tháng 6 năm 2025. Việc mua lại dự kiến ​​sẽ ngay lập tức tăng lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu của TopBuild, với ban quản lý dự kiến ​​sẽ tiết kiệm chi phí hàng năm từ 35 triệu đến 40 triệu đô la trong vòng hai năm. Sự hợp lực này dự kiến ​​sẽ giảm bội số giao dịch từ 12,4 lần EBITDA ban đầu xuống còn 8,3 lần EBITDA hấp dẫn hơn.

Thị trường rộng lớn duy trì quỹ đạo tăng trưởng

Thị trường chứng khoán Hoa Kỳ nói chung đã trải qua một làn sóng lạc quan, với các chỉ số chính như S&P 500 và Nasdaq Composite gần đây đã đạt mức cao kỷ lục mới mọi thời đại. Động lực tích cực này cho thấy niềm tin mạnh mẽ của nhà đầu tư và một "hiệu ứng tài sản" phổ biến, khuyến khích dòng vốn chảy vào thị trường chứng khoán. Tính đến ngày 7 tháng 10 năm 2025, S&P 500 tự hào có tổng lợi nhuận từ đầu năm đến nay là 15,31%, trong khi Nasdaq 100 vượt trội với lợi nhuận 18,22%, cho thấy khả năng phục hồi và quỹ đạo tăng trưởng của thị trường bất chấp các giai đoạn biến động hồi đầu năm.

Sự mong đợi thông tin từ Cục Dự trữ Liên bang tăng lên

Giữa những lợi nhuận do doanh nghiệp thúc đẩy và sự lạc quan chung của thị trường, các nhà đầu tư đang háo hức chờ đợi việc công bố biên bản cuộc họp của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) tháng 9 của Cục Dự trữ Liên bang, dự kiến diễn ra vào cuối ngày hôm nay, ngày 8 tháng 10 năm 2025. Các tài liệu này được kỳ vọng sẽ cung cấp những hiểu biết quan trọng về các cuộc thảo luận của ngân hàng trung ương liên quan đến chính sách tiền tệ. Thị trường đặc biệt tập trung vào việc hiểu sự đồng thuận xung quanh việc điều chỉnh lãi suất tiếp theo, đặc biệt sau khi Fed đã thực hiện cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản (bps) vào tháng 9, đưa lãi suất quỹ liên bang xuống mức 4,00%-4,25%. Động thái này, lần giảm đầu tiên trong năm 2025, đã báo hiệu một sự thay đổi hướng tới nới lỏng chính sách tiền tệ, chủ yếu do lo ngại về thị trường lao động đang yếu đi.

Triển vọng: Điều hướng Chính sách tiền tệ và Động lực M&A

Tương lai trước mắt của thị trường chứng khoán có thể sẽ được định hình bởi sự kết hợp giữa các hoạt động chiến lược doanh nghiệp đang diễn ra và sự rõ ràng được cung cấp bởi Cục Dự trữ Liên bang. Tiềm năng hợp nhất hơn nữa trong các lĩnh vực như truyền dữ liệu, được thúc đẩy bởi nhu cầu AI, cho thấy các tiêu đề M&A sẽ tiếp tục xuất hiện. Đồng thời, biên bản của Fed sẽ rất quan trọng trong việc đặt ra kỳ vọng cho các quyết định chính sách tiền tệ sắp tới, với các thành viên thị trường dự kiến ​​rộng rãi một đợt cắt giảm lãi suất 25 bps nữa tại cuộc họp FOMC cuối tháng 10. Sự tương tác giữa sức mạnh nền tảng doanh nghiệp và các tín hiệu kinh tế vĩ mô sẽ quyết định hướng đi của thị trường trong những tuần tới.