AI 熱潮令美國電網承壓，兩隻公用事業股應聲飆升

由於預計數據中心電力需求將飆升 160%，兩家關鍵的公用事業公司正抓住機遇：Brookfield Renewable 正在擴大其綠色能源儲備，而 GE Vernova 則在升級電網。

「電網已經不堪重負，」The Motley Fool 的分析師在 4 月 3 日指出。他們認為 Brookfield Renewable 和 GE Vernova 是 AI 驅動的能源需求熱潮中的兩個關鍵受益者。

AI 開發的熱潮正在創造前所未有的電力需求。根據行業預測，到 2030 年，數據中心的耗電量預計將從 2024 年約佔美國電力總需求的 2.5% 增加到 7.5% 以上。Brookfield Renewable 正在開發全球最大的再生能源項目儲備之一，裝機容量超過 157 吉瓦。最近從通用電氣（General Electric）拆分出來的 GE Vernova 則是提供將這些新電力上線所需電網技術的關鍵供應商。

這一趨勢讓那些既能發電又能現代化電網的公司更具價值。Brookfield Renewable 的股價在上個季度上漲了 15% 以上，而 GE Vernova 的股價自上市以來也已上漲了 8%。核心問題在於，AI 的能源需求是立竿見影的，而建造新的發電廠通常需要五到十年的時間，這創造了一個持續的高需求期。

Brookfield 的再生能源儲備

Brookfield Renewable (BEP, BEPC) 直接從供應端解決問題。該公司擁有的水電、風能和太陽能等廣泛資產組合是一個核心優勢。憑藉超過 157 吉瓦的開發儲備，該公司有望與那些承諾 100% 使用再生能源為其數據中心供電的科技巨頭簽署長期購電協議。

GE Vernova 的電網現代化

GE Vernova (GEV) 則致力於解決問題的另一半：電網。現有的電網在建造之初並非為了應對現代數據中心如此集中的電力需求。GE Vernova 提供電網現代化所需的關鍵硬體和軟體，包括高壓直流（HVDC）輸電系統。該公司電網解決方案部門上季度的訂單增長了 12%，反映出各方正爭相升級基礎設施。

AI 相關能源需求的激增為定位良好的公用事業和能源基礎設施公司創造了長達數年的增長軌道。投資者將密切關注 Brookfield Renewable 和 GE Vernova 在 5 月初發佈的財報，以尋找積壓訂單加速和利潤率指引改善的信號。

本文僅供參考，不構成投資建議。