LivePerson 敦促股東投票支持 SoundHound 每股 3.33 美元收購案

LivePerson 告知股東，若未對 SoundHound AI 每股 3.33 美元的收購案投票，將等同於投下反對票。

LivePerson 正敦促股東批准由 SoundHound AI 收購該公司的交易，此筆交易價值約每股 3.33 美元——較該股 30 日均價溢價 22%——並警告若交易遭否決，股價恐一文不值或所值甚微。

LivePerson 執行長 John Sabino 在致股東的信函中表示：「未投票的股份將被視為對該交易投下反對票。」

特別股東大會定於 8 月 20 日召開，委託書須於美東時間 8 月 19 日晚間 11 時 59 分前送達。LivePerson 表示，該公司未償還債務總額超過交易總值，而其擔保票據持有人已同意接受票據的大幅折讓，以便股東能夠獲得價值。

交易批准需獲得全部流通在外股份的多數支持，而不僅是已投票的股份，這意味著棄權票將計入反對票。LivePerson 表示，已接洽 66 家潛在交易對手方，但未收到任何替代方案，因此 SoundHound 交易成為董事會為保全價值而做出的全體一致選擇。

大多數在那斯達克上市的股東將獲得 SoundHound 股票，最終換股比率將依據 SoundHound 接近收盤時的股價公式計算。在特拉維夫證券交易所持有股份的股東則將改以現金方式獲得對價，金額設計為反映等值價值，並受總體現金上限約束。

SoundHound 目前股價為 6.13 美元，年初至今下跌 38.5%，而分析師目標價為 13.14 美元；公司市值接近 26.7 億美元，持有現金 2.1564 億美元，且幾乎無負債。該公司在 2026 會計年度第一季實現營收成長 52%，其中核心汽車及物聯網業務的有機成長率達 88%。管理層將合併後實體定位為營收潛力達 5 億美元的商機，服務財星 100 強中的 25 家企業。

溢價反映了 LivePerson 所承受的壓力，該公司股價因債務負擔持續加重而表現疲弱。董事會表示，票據持有人的讓步對於向股東交付任何價值而言是必要的，且在接洽 66 家潛在交易對手方後並未出現任何替代方案。

該交易將整合對話式 AI 市場，將 SoundHound 的語音代理平台——已部署於 Stellantis、熊貓快餐（Panda Express）、IHOP、沃爾瑪 ONN 電視品牌及法國巴黎銀行（BNP Paribas）——與 LivePerson 的 Conversational Cloud 及 Syntrix 平台相結合，後者每月處理近十億筆訊息。交易宣布當日，LivePerson 股價上漲 10.06%。

合併後公司將躋身最大的獨立對話式 AI 供應商行列，在服務汽車、速食餐廳及金融服務等領域企業客戶的同時，與 Alphabet 及亞馬遜的自有語音助理展開競爭。SoundHound 的 OASYS 代理平台與 LivePerson 的分析工具，使合併後實體具備從語音識別到代理訓練及 AI 評估的完整技術棧。

LivePerson 將於美東時間 8 月 5 日上午 8 時舉辦投資人線上座談會及問答網路直播，屆時 Sabino 將討論股東可獲得的價值、董事會的決策流程、與債權人協商達成的解決方案，以及交易失敗的後果。股東可提前提交問題。

該交易尚需取得監管批准，並完成《票據重組協議》所規定的票據重組交易。SoundHound 已向美國證券交易委員會（SEC）提交 S-4 註冊聲明，委託書說明書已於 7 月 9 日左右寄送給 LivePerson 股東。兩家公司預期交易將於 2026 年下半年完成交割。

本文僅供資訊參考，不構成投資建議。