FINTRAC, KuCoin'e Kara Para Aklama Uyumsuzluğu Nedeniyle 19.55 Milyon Dolar Ceza Verdi, Borsa İtiraz Etti

Yönetici Özeti

Kanada mali istihbarat birimi FINTRAC, kripto borsası KuCoin'e kara para aklamayı önleme uyumsuzluğu iddiaları nedeniyle 19.55 milyon CAD para cezası verdi ve borsa, daha geniş düzenleyici inceleme ortasında itiraz etti.

Ayrıntılı Olay

28 Temmuz 2025 tarihinde FINTRAC, KuCoin olarak faaliyet gösteren Seyşeller merkezli Peken Global Limited'e 19.552.000 CAD (yaklaşık 14 milyon USD) tutarında bir idari para cezası uyguladığını duyurdu. Seyşeller'de kurulmuş olan kuruluş, Suç Gelirlerinin Aklanmasının Önlenmesi ve Terörizmin Finansmanı Hakkında Kanun'un 1. Bölümü ve ilgili Yönetmeliklere önemli ölçüde uymadığı gerekçesiyle suçlandı. İddia edilen ihlaller arasında, FINTRAC'e yabancı bir para hizmetleri işletmesi (FMSB) olarak kaydolmama, 10.000 CAD veya üzeri büyük sanal para birimi işlemlerini bildirmeme ve kara para aklama veya terörizmin finansmanı faaliyetlerinden şüphelenmek için makul gerekçeler bulunduğunda şüpheli işlem raporları sunmama yer alıyor.

KuCoin, karara karşı Kanada Federal Mahkemesi'ne resmi olarak itiraz ederek, hem Kanada yasaları uyarınca FMSB olarak sınıflandırılmasına hem de cezanın algılanan cezalandırıcı niteliğine meydan okudu. KuCoin CEO'su BC Wong, "Bu karara hem esasa hem de usule ilişkin gerekçelerle katılmıyoruz ve KuCoin için adil bir sonuç sağlamak amacıyla mevcut tüm yasal yollara başvurduk" dedi.

Finansal Mekanikler ve Düzenleyici Bağlam

Ceza, 1 Haziran 2021 ile 8 Mayıs 2024 tarihleri arasında tespit edilen çok sayıda iddia edilen uyum başarısızlığından kaynaklanıyor. FINTRAC, KuCoin'in 10.000 CAD'yi aşan yaklaşık 3.000 işlemi bildiremediğini ve bunun küçük bir ihlal olarak sınıflandırıldığını bildirdi. Daha ciddi olarak, denetleyici, KuCoin'in kara para aklama veya terörizmin finansmanıyla bağlantılı olduğundan şüphelenilen işlemleri bildiremediği 33 vaka tespit etti. Bu şüpheli vakalar, "büyük karanlık ağ veya yasadışı dijital pazarlarla" yapılan işlemleri içeriyordu ve bu da kritik mali istihbarat kaybını temsil ediyordu. FINTRAC Direktörü Sarah Paquet, Kanada'nın Kara Para Aklama ve Terörizmin Finansmanını Önleme Rejiminin ulusal güvenliği ve ekonomiyi korumak için var olduğunu vurguladı.

Bu ceza, FINTRAC tarafından 2024-25 mali yılında yayınlanan toplam 25 milyon doların üzerindeki İhlal Bildirimlerinin önemli bir bölümünü temsil ediyor ve kurum için rekor bir yüksek seviye. İdari para cezaları, uyumsuz işletmelerde davranış değişikliğini teşvik etmeyi amaçlıyor.

İş Stratejisi ve Pazar Konumlandırması

200'den fazla ülke ve bölgede 40 milyondan fazla kullanıcıya hizmet veren ve günlük 9 milyar doların üzerinde işlem hacmi gerçekleştiren KuCoin, operasyonlarının FMSB'nin düzenleyici tanımına uymadığını savunuyor. Şirket, güvenlik ve uyumluluğa olan bağlılığının kanıtı olarak SOC 2 Type II ve ISO 27001:2022 sertifikalarını gösteriyor. Ancak bu, KuCoin'in düzenleyici zorluklarla ilk karşılaşması değil. Ocak 2025'te şirket, Amerika Birleşik Devletleri'nde lisanssız bir para transferi işi yürütmekten suçlu bulundu ve toplamda 297 milyon doların üzerinde ceza aldı ve kurucularının artık yönetimde yer almaması koşuluyla en az iki yıl boyunca ABD pazarından çekilme konusunda anlaştı. Ontario ve diğer yargı bölgelerinde de benzer düzenleyici sorunlar kaydedildi.

Kanada'nın kripto varlıkları için düzenleyici ortamı giderek daha katı hale geldi. Örneğin, RCMP, Eylül 2025'te 56 milyon dolarlık dijital varlığa el koydu ve TradeOgre'u uygun AML kontrolleri ve kaydı olmadan faaliyet gösterdiği için kapattı ve yoğunlaştırılmış uygulamayı vurguladı. Suç Gelirlerinin Aklanmasının Önlenmesi ve Terörizmin Finansmanı Hakkında Kanun (PCMLTFL), sanal varlık hizmet sağlayıcıları (VASP) için sağlam Müşterini Tanı (KYC) programları, gerçek zamanlı işlem izleme ve şüpheli faaliyet raporlamasını zorunlu kılıyor.

Daha Geniş Pazar Etkileri

KuCoin'in itirazının sonucu, Kanada piyasalarında yabancı kripto kuruluşlarının nasıl tanımlandığı ve cezalandırıldığı konusunda bir emsal oluşturabilir ve kripto platformları ile mali istihbarat birimleri arasındaki küresel etkileşimleri etkileyebilir. Uygulama eylemleri, düzenleyici riskin artık kripto sektöründeki stratejik kararlarda merkezi bir faktör olduğunu gösteriyor. Kanadalı kripto firmaları için uyumluluk maliyetlerinin 2023'ten bu yana %40 arttığı bildiriliyor ve bu durum bazı startup'ların Singapur veya BAE gibi daha az katı rejimlere sahip yargı bölgelerine taşınmayı düşünmesine yol açtı. Kanada'nın sıkı AML rejimi ürün onaylarını yavaşlatmış olsa da, %10'luk bir kripto benimseme oranını korudu ve kurumsal yatırımcılar tokenleştirilmiş gerçek dünya varlıklarını (RWA) ve güvenli saklama çözümlerini giderek daha fazla tercih ediyor.

Düzenleyici baskı, hızlı yenilik yerine uyumluluğun önceliklendirilmesine yönelik bir değişimi işaret ediyor ve potansiyel olarak daha olgun, ancak daha yavaş büyüyen bir Web3 ekosistemini teşvik ediyor. Sağlam AML/ATF çerçevelerine verilen önem, Kanada'da faaliyet gösteren veya Kanadalı kullanıcılara sahip diğer kripto borsalarını kendi uyum programlarını yeniden değerlendirmeye ve geliştirmeye zorlayacak ve potansiyel olarak sektör genelinde işletme maliyetlerini artıracaktır. Düzenleyici baskıların genellikle daha geniş borsa ekosisteminde Korku, Belirsizlik ve Şüphe (FUD) artışına yol açması nedeniyle piyasa duyarlılığı belirsizden düşüşe doğru seyrediyor.