Edgen Stock·Sep 20 2025, 08:36AeroVironment, Inc. (AVAV)는 미 우주군 우주 신속 능력 사무소로부터 두 개의 BADGER 위상 배열 안테나 시스템에 대한 확정고정가격 계약 옵션을 수주했습니다.
미국 방위 기술 기업인 AeroVironment, Inc. (나스닥: AVAV)는 미 우주군 우주 신속 능력 사무소로부터 두 개의 BADGER 위상 배열 안테나 시스템 납품을 위한 확정고정가격 계약 옵션을 수주했다고 발표했습니다. 이러한 발전은 국가 안보 이니셔티브를 위한 첨단 위성 통신 기술에 대한 지속적인 투자를 강조합니다.
새롭게 확보된 계약 옵션은 위성 추적, 원격 측정 및 제어 역량 강화를 목표로 하는 중요한 국가 안보 이니셔티브인 위성 통신 증강 자원 (SCAR) 프로그램과 관련이 있습니다. 이 특정 수주는 더 광범위한 SCAR 기타 거래 계약에 따라 실행된 첫 번째 확정고정가격 옵션이며, 추가 시스템에 대한 향후 생산 옵션 조항을 포함합니다.
AeroVironment는 산업 부문, 특히 항공우주 및 방위 산업 내에서 운영되며 정부 기관에 무인 항공기 시스템, 전술 미사일 시스템 및 고고도 유사 위성을 제공합니다. 시가총액 141억 5천만 달러인 이 회사의 주식 AVAV는 지난 6개월 동안 125% 이상 급등했습니다.
이 계약은 AeroVironment의 첨단 우주 통신 기술 분야 시장 리더십을 강화하고 안정적인 수익 흐름을 보장합니다. 회사는 주요 공급업체와의 제조 계약을 사전에 확대하고 있으며, 예상 수요를 충족하고 납품 일정을 단축하기 위해 BADGER 생산을 확대하고 있습니다. 이 전략적 움직임은 공급망을 강화하고 비용 및 일정 불확실성을 줄이며 위성 전쟁 인프라 개발에서 AeroVironment의 경쟁 우위를 공고히 하는 것을 목표로 합니다. 첫 번째 BADGER 장치는 몇 달 내에 인도될 예정이며, 추가 장치는 2026년 초에 전면적인 해외 배치를 위해 인도될 것으로 예상됩니다. 첫 번째 시스템의 임무 지원 컨테이너는 2025년 여름에 예정보다 일찍 인도되었습니다.
AeroVironment의 재무 건전성은 혼합되어 있지만 전반적으로 강한 모습을 보입니다. 회사는 지난 3년 동안 **17.3%**의 견고한 매출 성장을 기록했으며, 지난 12개월 동안 10억 9천만 달러에 달하며 44% 성장했습니다. 2026 회계연도 1분기에는 AeroVironment가 애널리스트 기대치를 초과하여 주당 순이익 0.32달러(예상치 0.31달러)와 매출 4억 5,470만 달러(예상치 4억 4,212만 달러)를 보고했습니다. 이러한 긍정적인 결과에도 불구하고 주가는 실적 발표 후 하락했는데, 이는 시장 변동성 또는 특정 미래 전망 지침에 기인할 수 있습니다.
수익성은 순이익률 -4.14% 및 영업이익률 **-3.06%**로 여전히 도전 과제입니다. 그러나 애널리스트들은 올해 수익성을 기대하고 있으며, 최근 4명의 애널리스트가 수익 추정치를 상향 조정했습니다. 대차대조표는 유동비율 5.96과 부채-자본 비율 0.19로 견고한 유동성과 낮은 레버리지를 보여줍니다.
가치 평가 지표는 AVAV가 높은 수준에서 거래되고 있음을 시사하며, 주가매출비율 (P/S)은 8.82로 10년 최고치에 가깝습니다. RSI 69.98과 같은 기술 지표는 주식이 과매수 영역에 근접하고 있음을 시사합니다. 기관 소유권은 **56.94%**로 대규모 투자자들의 상당한 관심을 반영합니다. 전체 SCAR 프로그램은 2022년에 수주된 14억 달러 규모의 계약으로, AeroVironment가 상당한 미래 수익을 확보할 수 있도록 합니다.
AeroVironment 우주 및 지향성 에너지 그룹의 총괄 부사장인 Mary Clum은 프로그램의 중요성을 강조했습니다.
"SCAR에 대한 긴급한 수요는 우주군에 곧 제공될 광범위한 위성 추적, 원격 측정 및 제어 역량에 대한 보편적인 인정을 바탕으로 합니다."
미 우주군 우주 신속 능력 사무소의 국장인 Kelly Hammett 박사도 이 감정을 되풀이하며 SCAR 프로그램을 다음과 같이 설명했습니다.
"위성 명령 및 제어의 혁명적인 도약이자 우리 국가 안보 인프라의 핵심 구성 요소입니다."
애널리스트 정서는 여전히 중간 정도의 긍정적인데, Stifel과 같은 회사들은 예상보다 좋은 매출 성장과 재확인된 회계연도 전망으로 '매수' 등급을 유지하고 있으며, Cantor Fitzgerald는 강력한 실적과 중요한 단기 계약 기회를 들어 '비중 확대' 등급을 재차 강조했습니다.
미래 전망: AeroVironment는 2026 회계연도 매출 가이던스를 19억 달러에서 20억 달러 사이로 유지하고 있습니다. 12개 주에 걸친 회사의 분산 제조 방식은 회복력을 향상시키며, 유타주 솔트레이크시티에 새로운 최첨단 제조 시설을 건설할 계획은 2027 회계연도 이후 생산 능력을 크게 증가시킬 것입니다. 이러한 강력한 확장 계획과 국가 안보 이니셔티브에서의 핵심 역할은 AeroVironment가 방위 기술 부문에서 지속적인 성장을 할 수 있도록 합니다.
