Thương hiệu The North Face của VF Corp chuyển sản xuất khỏi Türkiye do chi phí tăng

The North Face của VF Corp chuyển sản xuất khỏi Türkiye trong bối cảnh chi phí gia tăng

Tập đoàn may mặc và giày dép khổng lồ của Hoa Kỳ VF Corporation (NYSE: VFC), công ty mẹ của The North Face, đang thực hiện một sự thay đổi chiến lược đáng kể trong hoạt động sản xuất của mình. Công ty đang chuyển khoảng 80% sản lượng của The North Face từ Türkiye sang các trung tâm chi phí thấp hơn ở Việt Nam và Bangladesh, một động thái nhằm giảm bớt chi phí sản xuất tăng cao. Quyết định này được cho là sẽ ảnh hưởng đến nhà cung cấp chính của họ tại Türkiye, Gelisim Tekstil, và phản ánh xu hướng tối ưu hóa lại chuỗi cung ứng rộng lớn hơn trong ngành may mặc toàn cầu.

Chi tiết về việc di dời sản xuất

Trọng tâm của sự điều chỉnh chiến lược này liên quan đến việc giảm mạnh các đơn đặt hàng với Gelisim Tekstil, một nhà cung cấp lâu năm của Türkiye. Trước đây là một trong những nhà sản xuất lớn nhất toàn cầu của The North Face và quan trọng nhất của họ trong Liên minh Châu Âu, Gelisim Tekstil giờ đây dự kiến sẽ chứng kiến giá trị đơn đặt hàng hàng năm từ The North Face giảm mạnh từ khoảng 30 triệu euro xuống còn từ 4 triệu đến 5 triệu euro. Sự cắt giảm đáng kể này có nghĩa là trong số ước tính 4 triệu sản phẩm được sản xuất trước đây, chỉ còn 400.000 đến 500.000 sản phẩm sẽ vẫn được sản xuất bởi nhà sản xuất Türkiye. Mustafa Akcay, chủ tịch hội đồng quản trị của Gelisim Tekstil, đã xác nhận sự thay đổi, nói rằng: "Bắt đầu từ năm ngoái, họ đã quyết định chuyển sang Bangladesh và Việt Nam. Khoảng 10%-20% sản lượng sẽ vẫn được giữ lại."

Phân tích các yếu tố chi phí ở Türkiye

Động lực cho quyết định của VF Corp xuất phát trực tiếp từ sự gia tăng mạnh mẽ của chi phí sản xuất tại Türkiye. Trong ba năm qua, quốc gia này đã trải qua mức lương tối thiểu tăng 302% và lạm phát tăng 290%. Ngược lại, giá trị của đồng đô la Mỹ so với đồng Lira Türkiye chỉ tăng 132% trong cùng kỳ. Sự chênh lệch này đã làm tăng gấp đôi chi phí sản xuất của Türkiye khi tính bằng đô la, khiến chúng trở nên kém cạnh tranh trên quy mô toàn cầu. Akcay đã giải thích về thách thức này:

"Vào năm 2023, chi phí lao động tăng 110% trong khi tỷ giá hối đoái tăng 50%. Chúng tôi đã chấp nhận sự khác biệt về giá sợi. Nhưng trong những năm tiếp theo, chi phí lao động vẫn cao hơn nhiều so với tỷ giá hối đoái, khiến chúng tôi đắt hơn cả EU." Vedat Yavuz, phó chủ tịch của Gelisim Tekstil, khẳng định rằng quyết định di dời của The North Face "hoàn toàn do giá cả", bất chấp danh tiếng đã được khẳng định của Gelisim Tekstil về chất lượng và giao hàng đúng hẹn.

Bối cảnh rộng hơn và ý nghĩa thị trường

Hiệu ứng lan tỏa của sự thay đổi sản xuất này không chỉ dừng lại ở Gelisim Tekstil. Toàn bộ ngành dệt may của Türkiye đang phải vật lộn với một cuộc khủng hoảng cạnh tranh nghiêm trọng. Dữ liệu từ Hiệp hội các nhà xuất khẩu Türkiye (TIM) cho thấy xuất khẩu ngành dệt và nguyên liệu thô giảm nhẹ 0.6% xuống còn 9.5 tỷ USD vào năm 2024, với xuất khẩu hàng may sẵn giảm 6.9% xuống còn 17.9 tỷ USD. Chỉ số cạnh tranh dựa trên chi phí của ngành đã giảm mạnh xuống 86.15 trong quý 1 năm 2025, đánh dấu mức thấp nhất trong một thập kỷ. Do đó, các sản phẩm may mặc của Türkiye hiện đắt hơn khoảng 60% so với các sản phẩm từ Đông Á và đắt hơn khoảng 45% so với các sản phẩm tương đương ở Bắc Phi. Điều này đã dẫn đến tổn thất sản xuất đáng kể, với Hiệp hội các nhà sản xuất quần áo Türkiye (TGSD) báo cáo khoản lỗ 4.6 tỷ USD trong hai năm và 1.270 công ty đóng cửa trong bốn tháng đầu năm 2024, dẫn đến 20.700 việc làm bị mất.

Đối với Gelisim Tekstil, tác động tức thì là sự sụt giảm đáng kể về công suất sử dụng hàng tháng, đã giảm từ 1 triệu sản phẩm vào năm 2022 xuống chỉ còn 400.000-500.000 sản phẩm hiện tại. Công ty, hiện đang sử dụng 1.200 nhân viên, đối mặt với viễn cảnh cắt giảm một nửa lực lượng lao động của mình, như Akcay đã nêu:

"Chúng tôi hiện có 1.200 nhân viên. Nếu mọi việc không diễn ra như chúng tôi mong đợi, có thể có những nhân viên mà chúng tôi sẽ phải chia tay. Chúng tôi sẽ thu hẹp. Bắt đầu từ tháng 5 năm sau, số lượng nhân viên có thể giảm đi một nửa." Doanh thu xuất khẩu của công ty, đạt 90 triệu USD vào năm 2022, đã giảm xuống 50-60 triệu USD vào năm 2023 và dự kiến sẽ duy trì ở mức tương tự đến năm 2025. Nếu không có quan hệ đối tác mới, Gelisim Tekstil dự kiến sẽ suy giảm 50% vào năm tới.

Từ góc độ của VF Corp, động thái này là một phần không thể thiếu trong chương trình chuyển đổi "Reinvent" rộng lớn hơn của họ. Công ty đặt mục tiêu đạt được 300 triệu USD tiết kiệm chi phí hàng năm vào giữa năm tài chính 2025 và nhắm mục tiêu mở rộng thu nhập hoạt động ròng trung hạn từ 500 triệu đến 600 triệu USD. Thương hiệu The North Face đã được xác định là động lực tăng trưởng chính của VF Corp, thể hiện đà tăng trưởng tích cực bền vững, bao gồm tăng trưởng 6% trong quý 1 năm tài chính 2026 được thúc đẩy bởi nhu cầu ở Châu Á-Thái Bình Dương và đổi mới sản phẩm. Các biện pháp cắt giảm chi phí dự kiến sẽ củng cố lợi nhuận của thương hiệu trong danh mục đầu tư của VF Corp.

Triển vọng

Việc di dời của The North Face nhấn mạnh một sự tái cấu trúc đáng kể trong chuỗi cung ứng may mặc toàn cầu. Các thương hiệu lớn ngày càng ưu tiên tối ưu hóa chi phí và khả năng phục hồi của chuỗi cung ứng, dẫn đến việc liên tục đánh giá lại dấu chân sản xuất. Đối với VF Corp, sự thay đổi này dự kiến sẽ góp phần cải thiện biên lợi nhuận và hiệu quả hoạt động cho The North Face, một thương hiệu quan trọng trong danh mục đầu tư của họ.

Ngược lại, những thách thức đối với ngành dệt may của Türkiye có thể sẽ tiếp tục tồn tại, đặc biệt là do áp lực lạm phát và tăng lương liên tục. Các nhà sản xuất dệt may của quốc gia này sẽ cần phải thích nghi bằng cách khám phá các cơ hội thị trường mới, cải thiện hiệu quả hoặc chuyển sang sản xuất giá trị cao hơn để chống lại sự di cư của các đơn đặt hàng nhạy cảm về chi phí. Sự kiện này cũng nêu bật một câu chuyện cảnh báo rộng lớn hơn cho các nhà sản xuất thị trường mới nổi về tác động của sự bất ổn kinh tế vĩ mô đối với khả năng cạnh tranh toàn cầu.