ナスダック100先物、半導体株の反発で1.5%上昇

ナスダック100先物は月曜日に1.5%上昇。半導体株は1兆ドルの急落から落ち着きを見せ、中東での戦闘により原油は1バレル＝95ドルを突破した。

「投資家がAIの見通しに対する信頼を失うとは予想していない」とUBSグローバル・ウェルス・マネジメントの最高投資責任者マーク・ヘフェレ氏は述べた。「ここ数日、期待に応えられるかどうかの懸念からハイテク株は圧力を受けているが、ビジネスのファンダメンタルズは依然として強い。」

プレマーケット取引で、エヌビディア、ブロードコム、マイクロン・テクノロジーはそれぞれ1.5%から3.9%上昇し、フィラデルフィア半導体株指数（SOX）を2週間ぶりの安値に押し下げた金曜日の下落分の一部を回復した。反発は広範囲に及び、ラッセル2000先物は1.5%上昇、S&P500ミニ先物は25.75ポイント（0.8%）上昇、ダウ先物は0.3%上昇した。金曜日の売りは、ブロードコムの期待外れの業績と金融政策引き締め観測により、半導体セクターの成長が速すぎるとの懸念が高まり、米国上場の半導体メーカーの時価総額から1兆ドル以上を吹き飛ばした。マグニフィセント・セブンのハイテク株の大半は、金曜日に全て下落した後、プレマーケットで上昇。エヌビディアとテスラは前回の取引で6%以上下落した後、それぞれ1%以上上昇した。

この反発には2つの方向からの逆風がある。金曜日の雇用統計が予想を上回ったことを受け、トレーダーらはCMEグループのフェドウォッチ・ツールによると、12月までにFRBが0.25ポイントの利上げを行う確率を42%と織り込んでいる。ゴールドマン・サックスは、FRBが年内は金利を据え置き、利下げを2027年まで先送りすると予想している。一方、イスラエルによるイランへの新たな攻撃とレバノンへの攻撃再開により、WTI原油は4%以上急騰し、1バレル＝95ドルを突破。サウスウエスト航空、ユナイテッド航空、デルタ航空など航空各社の燃料費への懸念が高まり、各社株は1%以上下落した。エネルギー株は原油に連れて上昇した一方、航空会社やクルーズ運営会社の株価は下落した。

10年物国債利回りは金曜日終了時の4.52%から上昇し、4.57%付近で推移。雇用統計を受けてFRBが金融引き締めを継続するとの見方が強まった。ドル指数は100.17に上昇、金先物は1%下落し1オンス＝4,320ドルとなった。ビットコインは金曜日に2024年10月以来初めて6万ドルを下回った後、6万3,400ドル以上に回復。ストラテジーやコインベース・グローバルなど仮想通貨関連株は最大3.5%上昇した。

水曜日に発表される5月の消費者物価指数（CPI）は、イラン紛争によるエネルギー価格上昇がどの程度インフレに波及しているかについて新たな洞察をもたらす。これはFRBの次の一手を占う重要な指標となる。シティグループは、企業収益の回復力とAI主導の成長を理由に、S&P500の2026年末目標を8,000に引き上げた。

個別銘柄では、マーベル・テクノロジーはプレマーケットで7.2%急騰。同社は6月22日の取引開始前にS&P500に採用されることが決まった。イーライリリーは4.1%上昇。次世代肥満症治療薬レトラトルチドが、減量効果に加えて睡眠時無呼吸症の重症度を軽減することが臨床試験で示された。

本記事は情報提供のみを目的としており、投資アドバイスを構成するものではない。