AI 가전 붐으로 3월 미국 공장 주문 1.6% 증가

인공지능 인프라에 대한 투자 물결이 전자 제품 및 부품 수요 급증을 일으키며 3월 미국산 제품 신규 주문이 예상보다 많이 증가했습니다.

울프 리서치(Wolfe Research)의 수석 투자 전략가인 크리스 세니예크(Chris Senyek)는 보고서에서 "대형 기술주 실적이 견조하게 나오면서 AI 테마에 더 많은 연료를 공급하고 있으며, 투자자들은 반도체와 메모리 등에서 인지된 기술 승자들을 계속해서 추격할 것으로 보인다"고 썼습니다.

상무부에 따르면 3월 공장 주문은 1.6% 증가하며 AI 붐이 실물 경제에 미치는 명확한 신호를 제공했습니다. 이러한 강세는 전자 부문에 집중되었으며, 이는 주요 공급업체들의 최근 블록버스터급 실적 보고서에 반영되어 있습니다. 전자 제조 서비스 업체인 산미나(Sanmina, NASDAQ:SANM)는 "AI 인프라 및 가속 컴퓨팅 시스템에 대한 강력한 수요" 덕분에 매출이 전년 대비 102% 급증한 40.1억 달러를 기록했습니다. 마찬가지로 델타 일렉트로닉스(태국)(PINK: DELTF)는 데이터 센터 전력 및 냉각 솔루션에 대한 강력한 주문에 힘입어 순이익이 70.7% 급증하며 사상 최대 1분기 실적을 기록했습니다.

견조한 공장 데이터는 미국 경제의 근본적인 강세를 시사하며, 이는 기술 및 산업 부문의 기업 이익에 호재입니다. 그러나 예상보다 강한 활동은 인플레이션을 유발하는 것으로 간주될 수도 있어, 통화 정책에 대한 다음 행보를 고민하는 연방준비제도의 경로를 복잡하게 만들 수 있습니다.

AI 수요가 제조업 급증을 견인

3월 공장 보고서는 인공지능이라는 추상적인 개념이 어떻게 구체적인 제조 주문으로 전환되고 있는지를 강조합니다. 산미나 경영진은 기록적인 분기 실적의 공로를 ZT Systems의 통합과 그에 따른 "가속 컴퓨팅 및 AI 인프라의 막대한 수요" 충족 능력으로 돌렸습니다. 유레 솔라(Jure Sola) CEO는 이번 분기의 강세가 "가속 컴퓨팅 출하량에 의해 주도되었다"고 언급했으며, 이는 델타 일렉트로닉스에서도 공감하는 내용이었습니다.

빅터 챙(Victor Cheng) 델타 CEO는 "강력한 AI 기반 수요가 AI 인프라 투자 및 데이터 센터 확장에 힘입어 델타의 전망을 계속 지원하고 있으며, 전력, 냉각 및 고급 전자 하드웨어 분야에서 기회를 창출하고 있다"고 강조했습니다. 이 회사는 전력 공급 관련 제품이 거의 풀가동 상태임에 따라 1분기에 공장 2곳을 새로 여는 등 제조 기반을 빠르게 확장하고 있습니다.

불확실성을 헤쳐나가는 광범위한 시장

긍정적인 제조업 소식은 엇갈리고 조심스러운 광범위한 시장 분위기 속에 도착했습니다. 기술주 중심의 나스닥 종합 지수는 AI 열풍으로 상승했지만, 다우 존스 산업평균지수는 하락했고 S&P 500 지수는 거의 변동이 없었습니다. 투자자들은 강력한 수익 및 경제 데이터와 지속적인 지정학적 위험 사이에서 무게를 재고 있습니다.

중동의 긴장은 유가를 끌어올렸으며, 호르무즈 해협에서 이란이 미국 군함을 공격했다는 상충되는 보고가 나온 후 브렌트유는 배럴당 110달러를 넘어섰습니다. 미국 중앙사령부는 이후 미국 선박이 공격받은 사실이 없다고 부인했습니다. 상황은 여전히 불확실성의 원천으로 남아 있으며, 도널드 트럼프 전 대통령은 변동성이 큰 지역을 통과하는 화물선을 호위하기 위한 '프로젝트 프리덤(Project Freedom)' 이니셔티브를 발표했습니다. 이러한 지정학적 역풍은 인플레이션에 대한 우려와 결합되어 경제의 뚜렷한 강세에도 불구하고 투자 심리를 계속 억제하고 있습니다.

이 기사는 정보 제공 목적으로만 작성되었으며 투자 조언을 구성하지 않습니다.